FIREmania
Доллар по 80, евро по 100?

25 Ноя 2021, 09:39Nick_off  
Доллар по 80, евро по 100?

На сегодня- 25 ноября 2021 года, понедельник - курс доллара, установленный ЦБ РФ 74, 71, а евро 83, 76, при этом в черный понедельник 22 ноября вечером в моменте пробил отметку в 75 руб, евро 84...

Что все пропало, мы падаем?

Давайте разбираться.

1. Обострение геополитических рисков. Новость о " якобы готовящемся вторжении" российских войск на Украину. Надо понимать, что такая информация оказывает на российский рынок большее давление, чем иногда падение цен на нефть и удорожание доллара против валют всех развивающихся стран. Иностранные инвесторы начинаю резко выходить из российских активов акций, облигаций и даже ОФЗ. Страновой риск России за последнее время увеличился в два раза, мы как как-нибудь про это отдельно поговорим.
2. ФРС объявила об ужесточении монетарной политики, это всегда оказывает поддержку "зеленому", так инвесторы бегут из валют развивающихся стран из развивающихся экономик. Рост заболеваемости коронавирусной инфекцией в Европе и риск локдаунов, также приводит к предпочтению к доллару, по сравнению с евро. Переназначение Джерома Пауэлла председателем ФРС на второй срок также благотворно для американской валюты понятна и внятная политика известной личности лучше чем неизвестной.
3. Главный фактор падения рубля это конечно же -снижение цен на нефть, WTI подешевела с $85 до $75 за две недели. В настоящий момент США с с рядом стран пытаются договориться о продаже нефти из стратегических резервов из своих запасов совместно с Японией и Южной Кореей.
4."Роснано" - наш Чубайс и тут тоже постарался, как без него, так 19 ноября приостановила торги всеми девятью выпусками облигаций госкомпании, а вскоре стало известно, что та ищет способы реструктурировать свой долг. В понедельник торги облигациями "Роснано" возобновились, государство пообещало не допустить банкротство корпорации.

И что все пропало?
Думаю, что нет.

1. Цены на энергоносители еще очень комфортные для российских экспортеров, что позволяет нашим компания зарабатывать рекордные прибыли, см. на ожидаемые рекордные дивидентны по ряду компаний доходы по фондовому рынку. При этом, не только растет прибыль акционеров, но налоговые отчисления. Традиционно конец нобября это период, экспортеры продают валютную выручку и покупают рубли для расчетов с бюджетом это несомненно окажет влияние на курс.
2. Ожидаемое повышения ключевой ставки ЦБ России, Эльвира Набиуллина высказывалась, что вероятно на ближайшем заседании регулятор рассмотрит вопрос ее повышения..
3. Надеюсь что повышения политические риски нивелируются временем и иностранные инвесторы вернуться в нашу экономику, привлеченные лакомым кусочком доходности наши финансовых активов.
Поэтому многие аналитики не видят оснований для паники и в том, что будет скорая девальвация рубля...

Но у нас с вами есть опыт, когда все аналитики ошибались

Что в этом случае делать, мы поговорим в следующий раз.

Пишите свои вопросы, мне важно знать ваше мнение.

25 Ноя 2021, 10:27Ol  
Аналитиком может быть каждый)

А вот что делать по каждому пункту, интересно было бы узнать.)

25 Ноя 2021, 10:47Nick_off  
Ол! Внимание!)

Прям таки и по каждому пункту?
Неужели мы можем влиять на геополитику и международную макроэкономику? Формально мы можем влиять на внутреннюю политику в стране через выборы)), но реалии вы сами знаете.
Поэтому единственное что мы можем, это попытаться защитить финансовые активы и сбережения своей семьи ( домохозяйства).

25 Ноя 2021, 11:15Ol  
Тогда я пройдусь по вашим пунктам)

Прошу не судить меня строго, так как биржевой опыт у меня смешной.
Итак,
1. Акции всех стран и компаний, которые торгуются на международных биржах равны в отношении фейковых и реальных новостей. В этом и есть общие риски. Российские акции выглядят на этом фоне очень выгодными из-за своего роста. Но основные голубые фишки России зависят не только от новостей, но и от указаний государства, так называемого Регулятора. В этом и состоит основной риск покупки российских акций. Поэтому иноинвесторы держат всегда ухо востро.)
Что такое страховые риск я не знаю.
2. ФРС уже давно говорит об ужесточении финансовой политики США в связи с ухудшением экономики, но пока это больше пугалки, что держит всех на низком старте вывода акций в валюту. Как долго это продлится? Пока остальные способы вливания в американскую экономику не перестанут действовать.
3. Цена на нефть является основным фактором и важна ее стабильность, а не американские горки. Как вы знаете, ограничение добычи по всем странам опек действует для регулировки цены на нефть. Думаю, что США в данном случае занимается больше запугиванием.
4. Конечно, государство поддержит облигации Роснано. По-другому и не может быть)
И вообще, облигации ОФЗ в нынешней ситуации повышения ставки рефинансирования - убыточная бумага.

25 Ноя 2021, 11:17Ol  
Поправка

Страховые=страновые

25 Ноя 2021, 11:28Nick_off  
Ол- вы большая умница!

Но основные голубые фишки России зависят не только от новостей, но и от указаний государства, так называемого Регулятора. В этом и состоит основной риск покупки российских акций - просто. блестяще! Вы своими словами и описали по сути "страновой риск", т. е. премия за риск инвестиций в ту или иную страну по сравнению со ставкой в американские трежерс, есть конечно ньансы, но в целом все очень точно. Эта премия за риск также используется при расчете ставки дисконтирования в инвестиционных проектах и кредитных ставках

25 Ноя 2021, 11:45Ol  
Андрэ,

Спасибо за добрые слова и разъяснения (покраснела))

25 Ноя 2021, 11:58Nick_off  
Ол...!!

Вчера были опубликованы протоколы заседания ФРС, из которых стало известно, что члены центрального банка готовы повысить ставки раньше, чем предполагалось ранее.

Когда ФРС повышает процентную ставку, это влияет как на экономику, так и на фондовые рынки, это связано с тем, что заимствования становятся более дорогостоящими для бизнеса.
Действия ФРС могут нанести серьезный ущерб фондовому рынку сразу же после объявления о повышении ставок.

Более высокие процентные ставки негативно влияют на прибыль компаний и на стоимость акций, из -за увеличения стоимости фондирования ресурсов для развития бизнеса.
Надо понимать, что это инерционный процесс, так как какое-то время компании будут пользоваться источниками финансирования по старым ставкам.
Это приведет к замораживанию новых проектов по развитию, нанесет удар по экономически уязвимым секторам( строительство, например) и на компании с высокой долговой нагрузкой.

25 Ноя 2021, 12:05Nick_off  
Ол про ОФЗ

вообще, облигации ОФЗ в нынешней ситуации повышения ставки рефинансирования - убыточная бумага.- я вообще очень осторожно отношусь к ОФЗ, зачем держать активы в рублях при девальвации? Многие гуру финансового рынка наперебой утверждают, чтобы переложиться из облигаций в дешёвые акции, а почему не лучше переждать это в валютных активах?

25 Ноя 2021, 12:09Ol  
Вот и что же делать?

Эх, продам Wal-Mart и куплю Cola)

25 Ноя 2021, 12:44Ol  
Не знаю,

торговали ли вы в 2008-2009 годах, когда рухнул весь американский рынок.
Посмотрела сейчас котировки выше названных акций. Они почти не пострадали и быстро восстановились. Может не так страшен ФРС, как о нем говорят? Думаю, что рынок скорректируется в течении полугода.

25 Ноя 2021, 13:10Nick_off  
Про 2008-2009я

Конечно, я был в рынке, когда через полгода после падения фондовый рынок восстановился, а недвижимость ещё лежала на дне, я купил квартиру в1. 5 раза дешевле))) . Я всегда в бумагах)

25 Ноя 2021, 13:23Лего  
Мне, конечно,

Всегда было хорошо, если курс евро высокий. В Россию приезжала " богатенькая". Но обстоятельства изменились. В России есть дофига рублей- менять их на евро, чтоб вывезти, нерентабельно сейчас. И ещё мне должны пару сотен евро. В своё время человек не успел купить и отдать - вот жду, чтоб курс упал и он смог купить. ( с долгом я не тороплюсь, это близкий человек, сам рвётся купить, я отговариваю - говорю - подожди низкого курса). Отсюда у меня вопрос - как считаете - упадёт ли евро ниже 80 и на сколько? Когда это можно ждать?

25 Ноя 2021, 13:32Nick_off  
Лего,... если бы я знал

Про курсы)))я бы зашортил на всю котлету рубль на евро)))
Как говорится, знал бы прикуп жил. бы в Сочи зачеркнуто на Лазурном берегу)), увы мы можем только думать и действовать разумно и методично. Системный подход всегда даёт результат, в том числе и на фондовом рынке.
Я например попал на кризис 2014 года, обязательно расскажу про это.

25 Ноя 2021, 13:41Лего  
Это поннятно

Про знать. Просто я никогда это вс особо не отслеживала, мне без надобности. . Но если Юли долго в этом крутятся, есть какой - то опыт, наблюдения " колебания курса". Обычно оно перед летом было и к новому Голду, в период поездок. Незначительное, но все же. а сейчас совсем непонятно все. ( раньше в октябре - ноябре, и в феврале е были самые низкие курсы. Я осенью приезжала - старалась не менять евро. А в июле был самый высокий. Приезжал летом - тогда меняла, иногда. Но у меня уже много лет есть небольшой доход в рублях в России - обмен без надобности был. Если только " крайний случай " как том года назад. Но тогда я нее задумывалась и не высчитывала.

25 Ноя 2021, 16:37Nick_off  
Лего...

Вы все правильно делаете, если есть рублёвый доход, то зачем менять евро?
Держите рубли в рублеых активах- облигации с переменным купоном, голубые фишки. А евро либо в евро облигациях, либо в etf на европейские компании. Если держите в России, то через три года освобождаетесь от подоходного налога,. Это ещё без ИИС.

25 Ноя 2021, 16:53График  
никто не знает что будет))можем лишь предполагать))

1.
Сомневаюсь что конфликт будет. Но инфу погоняют и будет волатильность. Сомневаюсь что выйдут из ОФЗ номинированных в долларах. Уж шибко сладка премия за риск.
2.
Давно пора поднять ставки и подздуть пузырь на американском рынке. Я только ЗА!
3.
Эти страны уже пару дней как договорились включая Индию и Китай. Глупо открывать резервы когда впереди зима. Резервы потом надо будет заполнять. Ходит слух что Опек в ответ на это хочет приостановить рост добычи. Но сомневаюсь что осмелятся войти в конфронтацию. Делаем выводы.
4.
Чубайса уже почти год как нет в Роснано. Думаю что государство сгладит ситуацию.


Ну и я могу задать в связи с этим только один вопрос!
*а шо мы таки с этого будем иметь?)))


Лего, единственное в чём я уверен, тык это в том что в этом году евро ниже 80ти не упадёт.

25 Ноя 2021, 18:53Лего  
Нет, вот

Не могу я держать рубли в России ни в каких акциях и облигациях. Это надо тут в налоговой декларировать. А как у нас появилось " свое дело", мы от всех счетов " накопительных " избавились. И тут и в России, только " страховой" на старость оставили. Он налогом не облагается. Надо думать о других вложениях, приносящие прибыль.

25 Ноя 2021, 18:53NN  
По моим ощущениям,

риск обострения внешнеполитической ситуации имеется. И не маленький. Выход иностранных инвесторов из российских ценных бумаг, продажа дочек Сбербанка - настораживающие звоночки. Явное желание идти на обострение, заявление "держать Запад в напряжении". По действиям, например, Лукашенко видно, что готовы не только к риторике, но и действиям, далеко не хотят заходить, но все бывает очень быстро происходит. Кроме того, всегда есть искушение при очень плохой ситуации внутри страны отвлечь внимание маленькой победоносной войной или чем-то подобным, это классика жанра. Для меня сейчас рублевые активы приемлемы только в небольшом количестве, в пропорции не более 30%.

25 Ноя 2021, 19:18График  
Лего

У тебя же есть Российское гражданство? Какие проблемы то?
Ды и в европе есть не плохие акции которые ты можешь купить открыв счёт у французского брокера.

25 Ноя 2021, 20:31Лего  
А как мне может помочь

Российское гражданство? Только осложнить. В Россия я русская- декларирую все свои заграничные счета во Франции. И " движение" по ним. Во Франции я француженка. Декларирую все доходы с иностранных ценных бумаг. При банкротстве фирмы - эти ценные российские бумаги тоже " учтутся". Да и вот, пособие по старости буду получать после 65 лет, на величину этих доходов за границей мне его по идее должны уменьшить.

25 Ноя 2021, 21:28Nick_off  
Лего..

Российское гражданство? Только осложнить.
У нас с Францией подписано соглашение о двойном налогообложении.
Поэтому вы платите в одной стране, а в другой, где у вас резиденство- вы либо доплачиваете, либо нет.
Вы планируете получать пенсию и в России и во Франции?

25 Ноя 2021, 21:33Nick_off  
Графику --ответы по пунктам.

1.
Сомневаюсь что конфликт будет. Но инфу погоняют и будет волатильность. Сомневаюсь что выйдут из ОФЗ номинированных в долларах. Уж шибко сладка премия за риск.
КОНЕЧНО СОГЛАСЕН, СЕЙЧАС ВЫХОДЯТ В ОСНОВНОМ НАПУГАННЫЕ ФИЗИКИ.. ТЕРЯЯ СВОИ КРОВНЫЕ
2.
Давно пора поднять ставки и подздуть пузырь на американском рынке. Я только ЗА!
КОНЕЧНО В ФОНДОВОМ РЫНКЕ СЕЙЧАС НАКАЧАНО ДЕНЕГ В 1, 5 РАЗА БОЛЬШЕ ЧЕМ В РЕАЛЬНОМ ВВП)), ЭТО СКОРО ЛОПНЕТ И БУДЕТ ВСЕМ... БОЛЬШОЙ БУМ(ЭТО БЕЗ МАТА)
3.
Эти страны уже пару дней как договорились включая Индию и Китай. Глупо открывать резервы когда впереди зима. Резервы потом надо будет заполнять. Ходит слух что Опек в ответ на это хочет приостановить рост добычи. Но сомневаюсь что осмелятся войти в конфронтацию. Делаем выводы. ПЛЮС ЗИМА НА НОСУ, ОСТАТКИ В ХРАНИЛИЩАХ НИЗКИЕ, ЭТО ВСЕ НЕ СПОСОБСТВУЕТ СНИЖЕНИЮ ЦЕН НА ЭНЕРГОНОСИТЕЛИ..
4.
Чубайса уже почти год как нет в Роснано. Думаю что государство сгладит ситуацию.
Его заранее вывели, чтобы не попал под раздачу))), но понятно, ЧТО ВСЕ БЫЛО СДЕЛАНО ПРИ НЕМ...

Ну и я могу задать в связи с этим только один вопрос!
*а шо мы таки с этого будем иметь?)))
А МЫ ДОЛЖНЫ С ЭТОГО ЗАРАБОТАТЬ)))

25 Ноя 2021, 21:41Nick_off  
Романтику

"риск обострения внешнеполитической ситуации имеется. И не маленький. Выход иностранных инвесторов из российских ценных бумаг, продажа дочек Сбербанка - настораживающие звоночки."- СОГЛАСЕН, ЧТО ЭТО ОЧЕНЬ ТРЕВОЖНАЯ ИНФОРМАЦИЯ.

. Кроме того, всегда есть искушение при очень плохой ситуации внутри страны отвлечь внимание маленькой победоносной войной или чем-то подобным, это классика жанра.
С ЭТИМ ТОЖЕ СОГЛАСЕН, У НАС ЕСТЬ ТАКОЙ ОПЫТ, И НИКТО НЕ МОЖЕТ ГАРАНТИРОВАТЬ, ЧТО ЭТО НЕ ПОВТОРИТЬСЯ.

Для меня сейчас рублевые активы приемлемы только в небольшом количестве, в пропорции не более 30%.

Я ДЕРЖУ ФИНАНСОВЫЕ АКТИВЫ 50/50, потому что американский рынок сильно перегрет, а наш очень опасен))) знал бы где упасть, соломку подстелил..))

25 Ноя 2021, 21:45График  
Andre NIck_off

А МЫ ДОЛЖНЫ С ЭТОГО ЗАРАБОТАТЬ)))(с)

Очень надеюсь на просадку аристократов(сша)))
надо таки как-то жить и кушать)))(в старости)

Надеюсь что и наши просядут. Если по уму то чем выше ставка нашего ЦБ, тем глубже просадка по нашим фишкам)))но думаю момент будет коротким.

Но если честно то меня сейчас больше всего МТС волнует. Чтоб он не особо просел.

25 Ноя 2021, 21:49Лего  
В России

Я и муж дано получаем пенсию. Муж и во Франции, тоже. И даже немного в Марокко. Пенсия она же во всех странах, где работал и отчислял в пенсионный фонд. Мне во Франции пенсия не светит, только пособие по старости, когда муж перестанет работать. Я не работала во Франции. А из него вычищаются все выплаты, получаемые за границей. Про двойное налогообложение вернее закон - вы очень " поверхностно, его толкуете. Да, основной налог платится там, где резидегтство, то есть в стране, где проживаешь более полугода. Но в России плачу налог за гараж, например, должна платить с продажи квартиры. Или с доходов со задачи ее. Но во Франции у меня уже, если переведу сюда эти доходы, не вычтут. В вот если меня или мужа обявт банкротом во Франции, то российское имущества и счёте тоже будут " арестованы". Как - то так, не вдаваясь в подробности. Все заграничные счета и вклады, с которых идёт доход, обязаны быть задекламированы. Французские в России, российские во Франции.

25 Ноя 2021, 21:53Nick_off  
Графику

"Но если честно то меня сейчас больше всего МТС волнует. Чтоб он не особо просел"- МТС всегда ранее была хорошей компанией, всегда стабильно платила документы... Но, в последнее время, у нее растет долг, более того, она занимает деньги для выплаты дивидентов.

АФК Система -высасывала из МТС все соки и жилы, когда у нее отобрали Башнефть.
Поэтому я бы осторожно подходил к этой бумаге, это мое личное мнение, не является инвестиционной рекомендацией.))

25 Ноя 2021, 22:03График  
Andre NIck_off

Всё куда проще. За МТС я переживаю потому что моя сестра в пятницу приобрела первую акцию в своей жизни моими руками. Она очень далека от инвестиций и вообще от накоплений. Но летом пока в бане парились я вроде её убедил подумать о старости. Ну представь человека(женщину) который никогда не откладывал и частенько на кредитах.
Теперь не хочу чтоб она разочаровалась. Просто МТС более менее стабильна как по дивам так и по волатильности. Как мне кажется.

25 Ноя 2021, 22:20Nick_off  
Про МТС

Я всегда лезу на СМАРТ лаб или Доход, есть еще телеграмм каналы, я напишу текст, как нужно правильно выбирать акции.
Чистые активы с 2016 по 2020 сократились почти в 5 раз, Долг вырос почти в два раза, обслуживание долга тоже с 26 млр до 41, балансовая стоимость ОТРИЦАТЕЛЬНА..
у меня тоже есть МТС, но очень немного, я брал ее очень давно по 155.., но уже стал задумываться.. о целесообразности

25 Ноя 2021, 22:44График  
Andre NIck_off

Ну ты на МТС то хорошо сидишь. Я бы не стал выходить. Сам брал их последний раз за 240.
В принципе у Системы бабок то должно хватать на поддержку после продажи Иломпальм и ДетскогоМира. Ды и экосистему они строят. Вон банк хотят на биржу вывести.